Cobertura de tasas de interés con futuros del mercado mexicano de derivados : modelo estocástico de duración y convexidad / Francisco Venegas Martínez, Bernardo González Aréchiga
In: El trimestre económico 69, 274 (abr-jun. 2002), 227-250Summary: En este trabajo se desarrolla un modelo estocástico para inmunizar el valor presente de corrientes financieras contra el riesgo de tasas de interés mediante el uso de contratos a futuros. En nuestra propuesta, la dinámica de la tasa de interés es conducida por un proceso estocástico de difusión con reversión de la media. El modelo destaca los conceptos de duración y convexidad monetaria en la administración del riesgo de tasas de interés. A manera de ilustración, se generan estrategias de inmunización con futuros del MexDer cuando la estructura de plazos de la tasa de interés es generada con los modelos de Vasicek y Cox, Ingersoll y Ross (CIR).| Item type | Current library | Collection | Call number | Materials specified | Copy number | Status | Date due | Barcode |
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| Revistas | Biblioteca Legislativa | Hemeroteca | XX(168352.1 | 1 | Available | 168352-1001 |
En este trabajo se desarrolla un modelo estocástico para inmunizar el valor presente de corrientes financieras contra el riesgo de tasas de interés mediante el uso de contratos a futuros. En nuestra propuesta, la dinámica de la tasa de interés es conducida por un proceso estocástico de difusión con reversión de la media. El modelo destaca los conceptos de duración y convexidad monetaria en la administración del riesgo de tasas de interés. A manera de ilustración, se generan estrategias de inmunización con futuros del MexDer cuando la estructura de plazos de la tasa de interés es generada con los modelos de Vasicek y Cox, Ingersoll y Ross (CIR).
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